Handel dzienny

Przejdź do nawigacjiGo, aby wyszukać
Day-Trading – spekulacyjny handel na giełdzie w ciągu dnia handlowego bez przenoszenia otwartych pozycji na następny dzień. Termin Dae-Trading odnosi się do strategii, która wykorzystuje wyłącznie operacje śróddzienne, w których czas trwania własności papierów wartościowych wynosi zazwyczaj od kilku minut do kilku godzin[1]. Wielu inwestorów może korzystać z kilku strategii jednocześnie, z których jedną jest prowadzenie operacji śróddziennych.

Początkowo handel jednodniowy był wykorzystywany wyłącznie przez firmy finansowe i profesjonalnych spekulantów. Handel taki był prowadzony przez pracowników banków i firm inwestycyjnych. Jednak wraz z rozprzestrzenianiem się handlu elektronicznego i handlu marżami, ten rodzaj działalności jest popularyzowany wśród indywidualnych nieprofesjonalnych traderów.

Zazwyczaj marża handlowa jest wykorzystywana w celu zwiększenia rentowności działalności, co prowadzi do zwiększenia ryzyka. Transakcje śróddzienne charakteryzują się raczej analizą techniczną niż analizą fundamentalną.

Handel jednodniowy dla osób fizycznych jest dozwolony w USA od 1996 roku. W 2000 r. na giełdzie NASDAQ transakcje śróddzienne osób fizycznych zostały oszacowane na około 15%. Jednocześnie ponad 70% prywatnych inwestorów jednodniowych straciło pieniądze w trakcie swojej działalności, jak wynika z badania przeprowadzonego przez North American Securities Administrators Association w 1999 roku[2][3][4].

Od końca lat 90. ubiegłego wieku istniały setki firm zapewniających dostęp do handlu i handlu marżami oraz szkolących swoich klientów w zakresie handlu śróddziennego. W przeciwieństwie do tradycyjnych firm brokerskich, firmy te promowały aktywny handel jako strategię lub program inwestycyjny, a także sprzedawały kursy do szkolenia takich działań. Aby pokryć przyszłe straty, klienci często potrzebowali dokonać znacznego depozytu z wyprzedzeniem, w ramach którego ponieśli straty.

Według Eddy’ego Elfenbeina, wraz z rozwojem algorytmicznego i wysokoczęstotliwościowego handlu w latach 2000., kiedy komputery zaczęły handlować w milisekundowych skalach czasu, strategia spekulacyjnego handlu śróddziennego dla osób nie będących specjalistami jest beznadziejnie przestarzała, a ludzie nie mogą już konkurować w operacjach krótkoterminowych i spekulacjach algorytmami o wysokiej wydajności.

Schreibe einen Kommentar

Deine E-Mail-Adresse wird nicht veröffentlicht. Erforderliche Felder sind mit * markiert.